Chancen, Risiken und Beispiele: Alternative Investments einfach erklärt
Wenn von Geldanlage die Rede ist, denken die meisten Menschen zuerst an Aktien, ETFs oder vielleicht noch an Immobilien. Das ist nachvollziehbar. Diese Anlageformen gehören seit vielen Jahren zu den Klassikern des Vermögensaufbaus.
Doch wer sich einmal anschaut, wie große Vermögen aufgebaut sind, stellt schnell fest, dass professionelle Investoren selten nur auf eine einzige Anlageklasse setzen. Sie kombinieren unterschiedliche Investments miteinander. Neben Aktien und Anleihen spielen dabei häufig auch sogenannte Alternative Investments eine wichtige Rolle. Doch was verbirgt sich eigentlich hinter diesem Begriff?
Was sind Alternative Investments?
Alternative Investments sind Geldanlagen, die über klassische Anlageformen wie Aktien, Anleihen oder Tagesgeld hinausgehen. Sie ermöglichen den Zugang zu Anlageklassen, die häufig weniger von den täglichen Schwankungen an den Börsen abhängig sind.
Dazu gehören beispielsweise:
- Private Equity
- Alternative Investmentfonds (AIF)
- Infrastrukturinvestments
- Beteiligungen
- Immobilienanleihen
- Rohstoffe
- Kunst und Sammlerstücke
Alternative Investments verfolgen meist einen langfristigen Anlageansatz & können ein bestehendes Portfolio sinnvoll ergänzen.
Warum gewinnen Alternative Investments an Bedeutung?
Die Kapitalmärkte haben sich in den vergangenen Jahren deutlich verändert. Steigende Inflation, schwankende Börsen und eine veränderte Zinslandschaft haben viele Anleger dazu veranlasst, ihre Vermögensstrategie zu überdenken.
Hier können Alternative Investments eine wichtige Rolle übernehmen. Sie schaffen zusätzliche Möglichkeiten, Chancen & Risiken innerhalb eines Portfolios besser zu verteilen.
Weiterlesen: Asset Allocation Warum Asset Allocation wichtiger ist als die einzelne Geldanlage
Welche Alternativen Investments gibt es?
Rohstoffe
Gold, Silber oder andere Rohstoffe werden häufig genutzt, um ein Portfolio breiter aufzustellen. Sie können insbesondere in wirtschaftlich unsicheren Zeiten eine ergänzende Rolle spielen. Allerdings unterliegen auch Rohstoffe zum Teil erheblichen Preisschwankungen. Bei der deutschen Börsen können beispielsweise die aktuellen Rohstoff-Charts eingesehen werden.
Private Equity
Bei Private Equity beteiligen sich Anleger an Unternehmen, die nicht an der Börse gehandelt werden. Ziel ist es, das Unternehmen weiterzuentwickeln und später mit Gewinn zu veräußern. Private Equity kann attraktive Renditechancen bieten, setzt jedoch meist einen langfristigen Anlagehorizont und eine höhere Risikobereitschaft voraus.
Kunst & Sammlerstücke
Kunstwerke, Oldtimer oder seltene Uhren faszinieren viele Anleger. Ihr Wert hängt jedoch stark von Angebot, Nachfrage und Marktkenntnis ab. Deshalb eignen sich solche Investments vor allem für Anleger mit entsprechender Erfahrung.
Infrastrukturinvestments
Ob Windparks, Stromnetze, Rechenzentren oder Verkehrswege. Infrastruktur bildet die Grundlage unseres täglichen Lebens. Investitionen in diesen Bereich gelten häufig als langfristig und können regelmäßige Erträge ermöglichen.
Alternative Investmentfonds (AIF)
Alternative Investmentfonds, kurz AIF, bündeln das Kapital vieler Anleger und investieren gezielt in Sachwerte oder spezielle Anlageklassen. Dazu zählen beispielsweise Immobilien, Infrastrukturprojekte, erneuerbare Energien oder Unternehmensbeteiligungen.
Im Gegensatz zu klassischen Investmentfonds investieren AIF häufig langfristig und in Vermögenswerte, die nicht täglich an der Börse gehandelt werden. Dadurch können sie interessante Renditechancen eröffnen. Gleichzeitig sollten Anleger die längeren Laufzeiten und die eingeschränkte Verfügbarkeit ihres Kapitals berücksichtigen.
Beteiligungen
Eine weitere Form alternativer Investments sind direkte Beteiligungen an Unternehmen oder Projekten. Anleger nehmen dabei unmittelbar teil an der wirtschaftlichen Entwicklung. Diese Anlageform bietet interessante Chancen, geht jedoch häufig mit längeren Laufzeiten und höheren Risiken einher. Vor einer Investition empfiehlt sich daher eine sorgfältige Prüfung des Unternehmens und des Geschäftsmodells.
Weiterlesen: Due Diligence einfach erklärt
Immobilienanleihen
Immobilien gehören seit Jahrzehnten zu den beliebtesten Kapitalanlagen. Immobilienanleihen eröffnen Anlegern die Möglichkeit, sich an konkreten Immobilienprojekten zu beteiligen, ohne eine Immobilie kaufen oder verwalten zu müssen. Während der Laufzeit erhalten Anleger in der Regel feste Zinszahlungen. Damit können Immobilienanleihen insbesondere für Anleger interessant sein, die regelmäßige Erträge mit einem Immobilienbezug verbinden möchten.
Weiterlesen: Immobilienanleihen einfach erklärt
Alternative Investments können helfen, das Vermögen breiter zu streuen, neue Renditequellen zu erschließen, das Portfolio weniger abhängig von einzelnen Märkten zu machen und langfristige Anlagestrategien umzusetzen.
Gerade die Kombination unterschiedlicher Anlageklassen gehört zu den wichtigsten Grundsätzen erfolgreicher Vermögensplanung.
Weiterlesen: Warum Asset Allocation wichtiger ist als die einzelne Geldanlage
Anlageklassen-Vergleich
| Anlageklasse | Ertragspotenzial | Volatilität | Liquidität | Laufzeit |
|---|---|---|---|---|
| Aktien | hoch | hoch | hoch | flexibel |
| Anleihen | mittel | mittel | hoch | unterschiedlich, produktabhängig |
| Immobilien | mittel | geringer sichtbar | niedrig | langfristig |
| Private Equity | hoch | hoch | niedrig | langfristig |
| Immobilienanleihen | festgelegter Zinssatz | abhängig vom Produkt | eingeschränkt, laufzeitabhängig | unterschiedlich, produktabhängig |
| UNIVERS Capital Immobilienanleihen | zwischen 8% bis 10% p.a. | projektabhängig | laufzeitabhängig | zwischen 12 & 36 Monaten |
| Tagesgeld | niedrig | sehr niedrig | sehr hoch | flexibel |
Hinweis: Der Vergleich der Anlageklassen dient ausschließlich der allgemeinen Information und stellt keine Anlageberatung, Anlageempfehlung oder Aufforderung zum Erwerb oder Verkauf von Finanzinstrumenten dar. Die dargestellten Rendite-, Risiko- und Liquiditätsmerkmale sind beispielhaft und können je nach konkretem Investment, Marktphase, Produkt, Anbieter und Anlagehorizont erheblich abweichen. Historische Wertentwicklungen und Durchschnittswerte sind kein verlässlicher Indikator für zukünftige Ergebnisse. Jede Anlageform ist mit individuellen Chancen und Risiken verbunden; insbesondere können Wertverluste bis hin zum vollständigen Verlust des eingesetzten Kapitals entstehen. Auch eine vermeintlich geringe Schwankungsintensität bedeutet nicht, dass eine Anlage risikofrei ist. Vor einer Anlageentscheidung sollten die individuellen Anlageziele, der Anlagehorizont, die persönliche Risikobereitschaft sowie die jeweiligen Produktunterlagen und Risikohinweise berücksichtigt werden.
Für wen eignen sich Alternative Investments?
Alternative Investments richten sich nicht ausschließlich an vermögende Anleger. Viele Anlageformen ermöglichen heute bereits mit vergleichsweise überschaubaren Beträgen den Einstieg.
Entscheidend ist nicht, ob eine Geldanlage als ‚alternativ‘ gilt. Entscheidend ist, ob sie zu Ihnen passt.
Wie lange möchten Sie Ihr Geld anlegen? Wie viel Risiko möchten Sie eingehen? Und welches Ziel verfolgen Sie mit Ihrer Geldanlage?
Erst wenn diese Fragen beantwortet sind, lässt sich beurteilen, ob eine Anlageform die richtige für Sie ist.
Weiterlesen: Geld investieren für Anfänger
Zusammenfassung & Fazit
Alternative Investments sind kein Wundermittel. Sie ersetzen weder Aktien noch Immobilien oder Anleihen. Richtig eingesetzt können sie ein Portfolio aber sinnvoll ergänzen.
Langfristig entscheidet selten eine einzelne Geldanlage über den Erfolg, sondern die Mischung. Wer sein Vermögen breit aufstellt und nicht alles auf eine Karte setzt, hat gute Chancen, auch unterschiedliche Marktphasen gelassen zu überstehen.